О РЫНКЕ FOREX

Рынок Forex - самый крупный и ликвидный рынок с дневным оборотом около 4 триллионов долларов США. Ежедневный объем сделок превышает совокупный оборот мировых фондовых и фьючерсных рынков. Такая высокая ликвидность делает валютный рынок благоприятным для торговли.

Рынок Forex является внебиржевым, что означает, что на нем нет центральной биржи для торговли валютой. Участниками рынка являются банки, брокеры, дилеры, финансовые организации и индивидуальные трейдеры со всего мира. Более 90% транзакций совершаются в инвестиционных и спекулятивных целях, и лишь небольшая часть - это конвертация реальных валют.

Основные торговые сессии

Торги проводятся в крупных финансовых центрах - Веллингтоне, Сиднее, Токио, Сингапуре, Гонконге, Москве, Франкфурте-на-Майне, Цюрихе, Лондоне, Нью-Йорке. Вместе эти финансовые центры образуют непрерывный круг, позволяющий торговать валютой в течение всего дня. Выбор правильной сессии - важный момент для трейдера, потому что каждая сессия отличается своей динамикой.

Существует четыре основных торговых сессии:
Сидней 22.00 - 7.00 GMT
Токио 0.00 - 9.00 GMT
Лондон 8.00 - 17.00 GMT
Нью-Йорк 13.00 - 22.00 GMT

Наибольшая ликвидность валюты происходит в то время, когда торговля происходит во время ее «домашних» сессий. Это означает, что японская иена является наиболее ликвидной во время тихоокеанской сессии, а британский фунт - в часы торгов на лондонских фондовых биржах.

Трейдеры постоянно следят за экономическими календарями и выпуском экономических данных, поскольку влияние макроэкономических факторов, политических событий и отчетов центральных банков на рынок Forex огромно.

Хеджирование на рынке Форекс

Как и на других рынках, участники рынка Forex делятся на спекулянтов и хеджеров. Если спекулянтов интересует только движение цены, то для хеджеров фактор движения цены не важен, потому что они владеют физическими активами.

Рассмотрим следующий пример хеджирования валютных рисков. Если инвестор владеет производством во Франции и продает промышленные товары в Канаде, то он / она будет иметь преимущество в виде сильного канадского доллара и слабого евро. В этом случае после продажи товаров в Канаде и с учетом того, что контракт заключен в канадских долларах, инвестор получит в евро большую сумму, чем ожидалось. Если курс EUR / CAD вырастет (евро поднимется, канадский доллар упадет), то производитель понесет убытки и, следовательно, получит меньшую сумму в евро, чем планировалось.

Открыв длинную позицию по паре EUR / CAD, инвестор сможет хеджировать свои валютные риски с помощью рынка Forex. Если курс упадет, инвестор потеряет деньги на Forex, но заработает больше на собственном продукте. При точном хеджировании валютные риски значительно снизятся.

Основные валютные пары и кросс-курсы

Наиболее ликвидными валютами являются доллар США (USD), евро (EUR), британский фунт (GBP), японская иена (JPY), швейцарский франк (CHF) и канадский доллар (CAD). С этими валютами совершается более 80% от общего объема транзакций.

Помимо четырех основных пар, EUR / USD, GBP / USD, USD / CHF, USD / JPY, отдельно выделяются «товарные» пары: NZD / USD, AUD / USD и USD / CAD. Последние три пары могут быть интересны трейдеру «металлы и нефть», так как валютные пары сильно зависят от изменения цен на эти ресурсы.

Как вы знаете, Австралия и Новая Зеландия являются крупнейшими производителями промышленных металлов, а Канада - крупнейшим экспортером нефти в США.

В отличие от фондового рынка, валютный рынок не дает трейдеру широких возможностей для балансировки своего портфеля. Имея длинную позицию по EUR / USD, GBP / USD и короткую по USD / JPY и USD / CHF, трейдер имеет примерно одинаковую подверженность риску, потому что получает прибыль от ослабления доллара США.

Кросс-курсы дают трейдеру возможность диверсифицировать свою стратегию за счет включения нескольких валютных пар и, таким образом, снизить зависимость от доллара США, поскольку центральные банки, как известно, хранят свои резервы в долларах США. Кроме того, кросс-курсы позволяют сделать более точную ставку на эффект от вывода определенных макроэкономических данных выбранной страны.

Также для торговли доступны такие валюты, как DKK, SGD, PLN, RUB, SEK, ZAR, MXN, CZK, HUF, NOK, ILS, которые вместе называются экзотическими из-за их низкой ликвидности. Интересны они еще и из-за разницы процентных ставок.

Как читать котировки

Форекс Валюты котируются в соответствии с соотношением одной валюты к другой. Существуют базовые и контр валюты. Пример: USD / JPY = 111,15. В этом случае доллар США является базовой валютой, а иена - встречной валютой, эквивалентной базовой валюте в иенах. Эта котировка означает, что за один доллар можно купить 111,15 японской иены.

Как и на других рынках, на рынке валют различают цены «Bid», по которым участники готовы покупать, и цены «Ask», по которым участники рынка готовы продавать. Разница между ценами «Бид» и «Аск» является спредом. Спред самый узкий в нормальных рыночных условиях. Более широкий спред возможен во время выхода экономических данных и в ночное время по европейскому времени.

Пример:
EUR / GBP
Бид / Аск
0,8595 / 0,8600

Если трейдер хочет купить эту валютную пару, то сделка будет происходить по ценам Ask, если трейдер хочет продать, то по ценам Bid. При покупке EUR / GBP по курсу 0,8600 трейдер покупает 100 000 евро и одновременно продает 86 000 фунтов стерлингов.

Пункт (или предмет) - это наименьшее изменение цены. Например, одна позиция для пары EUR / USD - 0,0001, а для XAG / USD - 0,01. Как правило, все валютные пары имеют четыре десятичных знака, за исключением пар с JPY, RUB и металлами, которые котируются с двумя десятичными знаками.

Перенос позиции овернайт

Стоимость валютного заимствования зависит от процентных ставок, регулируемых центральными банками. Открывая позицию по валютной паре, трейдер имеет выставку двух валют. В зависимости от разницы курсов этих валют трейдер либо зарабатывает, либо платит за перенос позиции на следующий день.

Например, при покупке NZD / USD трейдер имеет длинную позицию в NZD и короткую позицию в USD. Другими словами, NZD помещается на депозит, а доллар США берется в кредит. По новозеландскому доллару инвестор получает доход, а доллар США используется для выплаты процентов по ссуде. Разница между этими двумя ставками с учетом комиссии в долларах США - это комиссия за перевод позиции (SWAP).

Большинство валютных пар имеют дату поставки (дату валютирования) t + 2, поэтому каждый день позиция перемещается на два дня вперед. Если доставка приходится на выходной день, то она переносится на следующий рабочий день, и соответственно своп взимается за несколько дней вперед.

ВСЕГДА ПОМНИТЕ, ЧТО

Операции на рынке FOREX связаны с риском и требуют соответствующих знаний и опыта. Любое инвестиционное решение, которое вы принимаете, должно полностью основываться на оценке вашего личного финансового положения и инвестиционных целей.

Как заработать за день?

заработать на инвестициях

Регистрируйся и зарабатывай



Нажимая кнопку, я принимаю клиентское соглашение